Бесплатный режим работы форума с 15.06.2022

[Kitten]

Что сегодня важного?
Второй день свидетельствования Пауэлла перед Конгрессом, начало в 17.00мск.
Отчет EIA в 17.30мск.
Аукцион 10-летних ГКО США в 20.00мск.
Члены ФРС Боуман и Гулсби выступят в 21.30мск.

[Kitten]

ЦБ Китая:
- Установил курс юаня против доллара на сегодня на 7.1342 против 7.1310 вчера;
- Влил ликвидность:
2 млрд юаней через 7-дневное обратное репо.
--------------
Погашения на 2 млрд юаней.

[Kitten]

Крупные опционы с экспирацией сегодня:
- Евродоллар:
1.0600 - 1.25 млрд;
1.0650 - 1.63 млрд;
1.0770 - 1.18 млрд.
- Доллариена:
159.50 - 1.59 млрд;
160.00 - 2.1 млрд;
161.50 - 1.13 млрд.
- Еврофунт:
0.8455 - 333.1 млн.
- Ауддоллар:
0.6770 - 1.01 млрд.
- Долларюань:
7.3000 - 1.09 млрд;
7.5000 - 1.05 млрд.

[Kitten]

JPMorgan, план на CPI США (отчет завтра).

JPMorgan CPI .jpg

[Kitten]

Никкей:
- Масааки Сиракава, бывший глава ЦБ Японии, заявил, что ЦБ Японии (ВоЯ) необходимо снять смирительную рубашку с жесткого целевого показателя инфляции в 2%.
- Падение курса иены ускоряет рост инфляции.
- Сиракава заявил:
"Придерживаться жесткой цели по инфляции в 2,0% в короткие сроки непродуктивно.
Такой подход рискует упустить из виду более важные события, которые могут подорвать устойчивый экономический рост.
Это может быть вышеупомянутое негативное влияние на рост, накопление финансовых дисбалансов или что-то еще".

[Kitten]

Рейтер:
- ВоЯ проводит трехдневные консультации перед сокращением программы QE в ходе заседания 31 июля.
- Сообщается, что многие частные банки призвали ВоЯ сократить вдвое свои ежемесячные покупки ГКО Японии примерно к 2026 году.
Хотя мнения, по-видимому, разделились, многие выступали за то, чтобы ВоЯ сократил ежемесячные покупки облигаций примерно до 3 трлн иен через два года.
- Дополнительный источник также сообщает, что ВоЯ, вероятно, рассматривает сценарий, при котором он сократит QE примерно до 2 трлн иен к марту 2026 года.
----------------
Что будет через 2 года сейчас неинтересно.
Важно, насколько ВоЯ сократит QE 31 июля.
До сих пор базовым сценарием было сокращение на 1,5 трлн иен с текущих 6 трлн иен

[Kitten]

Сегодня в программе

Риторика и главные постулаты Пауэлла в ходе вчерашнего свидетельствования перед комитетом Сената США остались неизменными: нужно больше хороших отчетов по инфляции, таких как за май, для обретения уверенности ФРС в возвращении инфляции к цели для снижения ставки.
Пауэлл в прямой форме заявил, что не намерен давать никаких сигналов о времени начала снижения ставок, это зависит от данных и решения будут приниматься заседание за заседанием.
Тем не менее, риторика Пауэлла стала более голубиной.
Ещё во вступительном заявлении Джей отметил, что теперь риском для перспектив является не только инфляции, а в ходе сессии вопросов/ответов Пауэлл многократно повторил, что рынок труда охлаждается согласно широкому спектру показателей.
Обеспокоенность охлаждением рынка труда США на фоне замедления экономики является подтверждением готовности ФРС к снижению ставки при продолжении снижения инфляции (а при дальнейшем замедлении рынка труда, вероятно, хватит отсутствия роста инфляции), более вероятным сроком для первого снижения ставки является сентябрь, ибо это заседание будет сопровождаться корректировкой прогнозов.

Сегодня второй день свидетельствования Пауэлла, теперь перед комитетом нижней палаты Конгресса США, с началом в 17.00мск.
Вступительное заявление останется неизменным, второму дню аналитики обычно уделяют мало внимания, ибо мнение главы ФРС за сутки не может поменяться.
Но Байден (читаем Йеллен) получает ключевые отчеты за сутки, а это значит, что Пауэлл с большей вероятностью сегодня уже будет знать динамику инфляции CPI США в июне при ответе на вопросы конгрессменов вечером.
Но, при всех знаниях, ожидать изменения риторики Пауэлла сегодня не приходится, ибо отчет PPI США положат на стол Байдену только завтра днем, а важны обе инфляции для понимания тренда РСЕ США в июне.
В общем, отследить вполглаза нужно, но рассчитывать на движение на Пауэлле сегодня не следует.

Отчет EIA увидит свет в 17.30мск.
Результат аукциона 10-летних ГКО США станет известен после 20.00мск.
Члены ФРС Боуман и Гулсби выступят в 21.30мск, ястреб и голубь, инь и ян в одном флаконе, но они вряд ли скажут что-то более конкретное после Пауэлла перед публикацией отчетов по инфляции.

[Kitten]

Банки о CPI США.
Консенсус 3,1%гг.
Минимальный прогноз 3,0%гг.
Максимальный прогноз 3,5%гг.
Выход из прогнозируемого диапазона приводит к самой сильной и долгосрочной реакции рынка.

US CPI f 2.jpg

[Kitten]

Пелоси, бу спикер нижней палаты Конгресса США:
- Байдену решать баллотировать или нет, мы поддержим его любое решение, но времени остаётся мало, решение должно быть принято в скором времени;
- Но не нужно это обсуждать во время саммита НАТО, посмотрим как все пройдет на этой неделе;
- Байдену необязательно отказываться сразу прилюдно от президентской гонки, он может это сказать кому-нибудь в частном порядке.
-------------
Это приговор Байдену в мягкой форме

[Kitten]

ОПЕК:
- Сохраняет прогноз роста мирового спроса на нефть в 2024 году на уровне 2,2 млн баррелей в сутки.
- Сохраняет прогноз роста мирового спроса на нефть в 2025 году на уровне 1,8 млн баррелей в сутки.
------------
Неизменно